Comptabilitat de les inversions
La comptabilitat de les inversions es produeix quan es paguen fons per un instrument d’inversió. El tipus exacte de comptabilitat depèn de la intenció de l’inversor i de la mida proporcional de la inversió. En funció d’aquests factors, es poden aplicar els tipus de comptabilitat següents:
Inversió retinguda fins al venciment. Si l’inversor té la intenció de mantenir una inversió fins a la data de venciment (que limita efectivament aquest mètode comptable als instruments de deute) i té la capacitat de fer-ho, la inversió es classifica com a mantinguda fins al venciment. Aquesta inversió es registra inicialment pel seu cost, amb ajustos d’amortització posteriors per reflectir qualsevol prima o descompte en què s’hagi adquirit. La inversió també es pot amortitzar per reflectir qualsevol deteriorament permanent. No hi ha cap ajustament continu del valor de mercat per a aquest tipus d’inversions. Aquest enfocament no es pot aplicar als instruments de capital, ja que no tenen data de venciment.
Seguretat comercial. Si l’inversor té la intenció de vendre la seva inversió a curt termini per obtenir beneficis, la inversió es classifica com a garantia de negociació. Aquesta inversió es registra inicialment al seu cost. Al final de cada període comptable posterior, ajusteu la inversió registrada al seu valor raonable al final del període. Els guanys i pèrdues no realitzats de participació s’han de registrar en els ingressos d’explotació. Aquesta inversió pot ser un instrument de deute o de capital.
Disponible a la venda. Es tracta d’una inversió que no es pot classificar com a mantenida fins al venciment o garantia de negociació. Aquesta inversió es registra inicialment al seu cost. Al final de cada període comptable posterior, ajusteu la inversió registrada al seu valor raonable al final del període. Els guanys i pèrdues de participació no realitzats s’han de registrar en un altre resultat global fins que no hagin estat venuts.
Mètode de la participació. Si l’inversor té un control operatiu o financer significatiu sobre la participada (generalment es considera que té una participació mínima del 20%), s’ha d’utilitzar el mètode de la participació. Aquesta inversió es registra inicialment al seu cost. En períodes posteriors, l’inversor reconeix la seva part dels beneficis i pèrdues de la participada, després de deduir els beneficis i pèrdues intra-entitats. A més, si la participada emet dividends a l’inversor, els dividends es dedueixen de la inversió de l’inversor a la participada.
Un concepte important en la comptabilitat de les inversions és si s’ha obtingut un guany o una pèrdua. Un guany realitzat s’aconsegueix amb la venda d’una inversió, així com una pèrdua realitzada. Per contra, un guany o pèrdua no realitzat s’associa amb un canvi en el valor raonable d’una inversió que encara és propietat de l’inversor.
Hi ha altres circumstàncies que la venda directa d'una inversió que es consideren pèrdues realitzades. Quan això passa, es registra una pèrdua realitzada al compte de pèrdues i guanys i el valor en llibres de la inversió s’anota per un import corresponent. Per exemple, quan hi ha una pèrdua permanent en un títol mantingut, l’import total de la pèrdua es considera una pèrdua realitzada i s’anul·la. Una pèrdua permanent sol estar relacionada amb els problemes de fallida o liquiditat d’una participada.
Un guany o pèrdua no realitzada no està subjecte a imposició immediata. Aquest guany o pèrdua només es reconeix a efectes fiscals quan es realitza mitjançant la venda del valor subjacent. Això significa que pot existir una diferència entre la base imposable dels valors i el seu import en llibres als registres comptables de l'inversor, que es considera una diferència temporal.
